恒泰期货早盘精要20210924

宏观要闻

  1. 央行部署推动常备借贷便利操作方式改革和落实3000亿元支小再贷款政策。 央行指出， 常备借贷便利利率是货币市场利率走廊上限，推动常备借贷便利操作方式改革，有序实现全流程电子化，有利于提高操作效率，稳定市场预期，增强银行体系流动性的稳定性，维护货币市场利率平稳运行。要积极稳妥推动常备借贷便利操作方式改革，按规定及时满足地方法人金融机构合理流动性需求，有效防范流动性风险。
 2. 稀土行业重组拉开序幕，“ 稀土航母”有望诞生！ 五矿稀土昨日晚间公告称， 中国铝业集团、 五矿集团、赣州市政府等正在筹划相关稀土 资产的战略性重组。此次公告涉及的三方旗下 稀土资源主要是中重 稀土，占2021年第一批 稀土开采总量控制指标中中重 稀土的85.9%，这或许意味着将组建“超级”中重 稀土集团。
 3. 交通运输部印发《交通运输领域新型基础设施建设行动方案（2021-2025年）》，将重点开展智慧公路、智慧航道、智慧港口、智慧枢纽建设行动，交通信息基础设施和交通创新基础设施建设行动，以及开展标准规范完善行动。
 4. 国务院大督查聚焦二手车交易乱象，包括搭车收取“服务费”、限迁政策“ 玻璃墙”等。督查组建议，进一步规范我国二手车交易市场，取消以限迁为代表的地区封锁，及早采取专项行动，清理和整治二手车市场的“搭车收费”“垄断收费”等乱象。
 5. 工信部组织开展2021年信息消费示范城市申报工作。据 工信部信发司副司长江明涛介绍，今年上半年我国信息消费规模达到3.1万亿元，同比增长15%。信息消费需求层次逐级提升，新一代新技术与实体经济深度融合，为信息消费升级创造了新机遇，注入了新动能。
 6. 工信部通报一批侵害用户权益APP，共有 驴妈妈旅游等334款APP未按要求完成整改。通报要求上述APP应在9月29日前完成整改落实工作，逾期不整改将依法依规组织开展相关处置工作。
 7. 工信部：1-8月份，规模以上电子信息 制造业增加值同比增长18.0%，增速比上年同期提高11个百分点，两年平均增速为12.4%；8月份，规模以上电子信息 制造业增加值同比增长13.3%，增速比上年同期提高4.6个百分点。
 8. 美国上周初请失业金人数35.1万，为连续第二周上升，预期为降至32万，前值33.2万； 初请失业金人数四周均值33.58万，前值33.58万；上周 续请失业金人数284.5万，预期260.5万，前值266.5万。
 9. 美国9月Markit制造业PMI初值60.5，创今年4月以来新低，预期61.5，前值为61.1；分项指标方面，产出指标降至去年10月以来最低，积压订单数量飙升至2007年以来最高水平。9月 服务业PMI初值54.4，创2020年7月以来新低，预期55，前值55.1。
 10. 欧元区9月制造业PMI初值为58.7，预期60.3，前值61.4； 服务业PMI初值为56.3，预期58.5，前值59；综合PMI初值为56.1，预期58.5，前值59。

今日经济数据及事件前瞻

时间    数据&事件

7:30 日本8月核心CPI年率
 22:00 美国8月新屋销售总数年化
 20:45 克利夫兰联储主席梅斯特就美国经济前景发表讲话。

金融期货

股指期货：IF2110，IH2110，IC2110

  沪深两市股指全天维持偏强震荡格局，成交额连续45个交易日破万亿，再度刷新纪录。截至收盘，上证指数涨0.38%报3642.22点，深证成指涨0.77%报14387.36点，创业板指涨0.57%报3182.47点。盘面上，涨价利好刺激造纸股批量涨停，环保、地产、军工、电力股集体造好。动力煤期货涨停刺激煤炭板块午后回弹。磷化工、纯碱、锂电电解液板块大幅调整，云天化、中盐化工等多只年内牛股跌停。华为Open Euler发布在即，华为鸿蒙、华为HMS概念股集体走强.北向资金净卖出43.09亿元，净卖出额创近一个月新高。
   整体上看，欧美股市上涨，国内地产、军工反弹，磷化工、纯碱、锂电电解液板块大幅调整，市场延续震荡格局，观望为宜

操作策略：单边方面，观望；套利方面，多IC空IF；期权方面，卖出宽跨

农产品板块

豆粕

基本面/盘面：23日，前市CBOT豆价12.83美元。后市总体思路：预计12--14美元震荡。2201油粕比2.6，油粕比震荡，油粕比2-3.区间运行。22日张家港现货前市报价3740。

操作建议：豆粕    做空

豆油

基本面/盘面:23日，CBOT豆价震荡， 后市预计12--14美元震荡.   23日11月合约期价报收12.84美元。2201油粕比2.6，油粕比2.-3区间运行。23日张家港现货前市报价9900。

操作建议：豆油    做空

鸡蛋

基本面/盘面：鸡蛋2201合约期价震荡行情。9月23日 全国产区鸡蛋报价平稳，河南漯河产区报4.7元/斤，上扬近0.0元/斤。鸡蛋远月期价震荡。

操作策略：鸡蛋    做空

红枣

基本面/盘面：红枣远月强势。天气炒作减产预期

操作策略：红枣   12-05 正套

玉米

基本面/盘面： 短期利空因素：陈化水稻、小麦拍卖投放，华北产区玉米逐步进入收获季，增加市场供应。短期利多因素：南方市场现货库存不足，对价格形成支撑作用。预计未来玉米现货价格偏弱运行。

操作策略：玉米，观望。

苹果

基本面/盘面：旧果方面：目前全国总库存为50万吨左右，冷库富士受中秋节日备货带动作用，走货速度加快。新果方面，市场认识对新产季晚熟富士价格预计不断降低，预计晚熟富士开称价格预计 2.5 元/斤左右。根据气象预报显示，未来半个月内产区无恶劣天气，今年苹果减产可能性较小。短期来看苹果现货价格不具备大幅上涨或下跌的动力；期货方面，经今日的大幅下跌，基差基本修复，后期或将止跌企稳。

操作策略：苹果，可在（5300-6000）区间内进行高抛低吸操作。

生猪

基本面/盘面：近期猪价下跌的直接原因有以下几方面：1、从消费端来看，受新冠疫情影响，下游消费需求清单，即使中秋国庆此类传统节日临近，也带不动低迷消费市场，呈现旺季不旺的局面。2、从供给端来看，本年度生猪存栏量恢复速度远超市场预期，目前生猪整体供应宽松，部分规模场开始降价放量出栏，促使市场供应阶段性放大，导致屠宰企业压价收猪。

 未来猪价仍处于猪周期的下行阶段，短期内难有反转，受疫情影响，四季度餐饮消费好转预期减弱，国庆中秋或将出现“旺季不旺”的局面，预计猪价在本年度内仍将低位运行。

操作策略：观望，反弹做空

棉花

基本面/盘面：短期多头获利了结，棉价短期回调风险加大，不过国内即将迎来消费旺季，下游订单尚可，其全球经济复苏预期较好，预计棉价短期回调后或将继续上行。

操作策略：建议逢低做多。

黑色金属

螺纹

基本面/盘面：限电限产继续发酵，现货上涨，螺纹表现明显偏强

操作策略：中期回调买入

热卷

基本面/盘面：限电限产继续发酵，现货上涨，汽车销量数据不佳，热卷弱于螺纹

操作策略：观望

铁矿：

基本面/盘面：铁矿石反弹持续性不强，当前房地产行业流动性不佳将影响后期的房地产投资前端数据，制约矿价反弹空间，短期弱势运行。

焦煤/焦炭

基本面/盘面：双焦的持仓与成交量同前期比下降很多，市场恐高，但同时基本面偏紧未有明显改观叠加期货盘面深度贴水对价格存支撑，多空交织下，短期高位宽幅震荡。

动力煤

基本面/盘面：基本面上看，煤炭目前供需依旧处于偏紧格局，但四季度存边际宽松趋势。供给方面，发改委放宽煤矿产能置换条件，上游煤炭产地产能释放加速。  需求方面，夏季用电高峰即将过去，冬储预期对价格仍有支撑，供需局面改善将压制价格上行空间。政府政策调控力度加大，煤价波动加剧，多单减持，关注1-5正套

操作策略：1-5正套

金属

黄金

基本面/盘面：美市尾盘，现货黄金收报1768.14美元/盎司，下跌6.17美元或0.34%，美联储利率决议公布后一度触及1787.19美元/盎司高点，但随后很快大幅回落近23美元至1764.54美元/盎司低点。美联储公开市场委员会(FOMC)今天下午发表的声明被认为对美国货币政策基本持中性态度，最初实际上推动了黄金市场的上涨。然而，美联储主席鲍威尔对美国经济和就业增长前景的乐观言论削弱了黄金多头的热情。

操作策略：可逢高布局空单，建议区间操作为主，可做多金银比。

白银

外盘/基本面：市场预期缩债可能延后。白银以震荡为主，区间操作为主。走势趋近黄金。

操作策略：做空

联系方式：

农产品、黑色咨询：021-60212719

能化、金属咨询：  021-60212719

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